#삼성전자 #CITI
- 1주 만에 삼성전자 목표주가 15.2% 상향, 영업이익은 2Q26 16.7%, 26E 20%, 27~28E 23~24% 상향조정.
- 주요 가정치 변화는 1) 서버용 64GB DDR5 RDIMM 가격이 예상경로를 이탈해 더 강한 흐름으로 14% 상향 조정, 2) KV캐시로 인해 스토리지 수요가 부각되며 NAND ASP YoY 상향폭을 64%p 상향 가정.
- 일주일 만에 성과급 이슈로 인한 하향조정을 오히려 크게 상향할 만한 가격 강세 전망으로 의견 상향.