뉴욕증시는 환상적인 CPI 발표에 대규모 로테이션이 일어나며 나스닥과 S&P500은 1% 이상 급락했습니다.
반면 중소형주 위주로 구성된 러셀2000지수는 3% 넘게 급등했고 다우지수도 강보합으로 마감했습니다.
극심한 쏠림 현상에 대해서 금리 인하 사이클이 시작되면 완화되지 않겠냐라고 생각은 했지만 역시나 시장은 언제나 몇발짝 더 앞서 가는 것 같습니다. 다만 순환매가 너무 격하게 나온건 아닌가 할 정도인데요.
이날 S&P500과 러셀2000의 괴리는 약 45년만에 나타난 기현상이고 나스닥이 러셀2000보다 5% 이상 뒤처진건 역사상 두번째인데 이날 괴리가 역대 가장 컸다고 합니다. 5%가 넘었던 유일한 경우는 2020년 11월 화이자가 코로나19 백신 실험에서 긍정적인 결과를 공유한 직후"라고 하는데요. 그 당시 코로나 수혜주에서 리오프닝으로 강하게 돌았었는데 이번엔 어떤 변화의 포인트가 될지...
버크셔를 제외한 시총 상위 10위권 모든 종목이 전멸한 가운데 8월8일로 예정됐던 '로보택시 데이' 행사가 연기됐다는 보도에11거래일 연속 상승세를 보였던 테슬라가 8.44% 폭락하며 그 낙폭이 가장 컸습니다.
반면 전일 주식시장 랠리에도 차분하게 CPI 결과를 기다렸던 채권 시장은 랠리를 펼쳤는데요. 2년물 금리는 11.7bp 급락한 4.513%, 10년물은 6.8bp 하락한 4.211%를 기록했습니다. 오후에 있었던 30년물 입찰에서 약한 수요가 확인되면서 중장기물 금리는 낙폭을 줄였는데요. 현재 금리 레벨에선 매력도가 그만큼 줄었다고 시장에선 판단하는 것 같습니다.
달러도 급락하며 달러인덱스 기준 0.521% 내린 104.475를 기록했습니다. 달러엔 환율은 158.725엔으로 전일 뉴욕장 마감가 대비 1.862% 급락했습니다. 환율이 저 정도 움직임을 ㄷㄷㄷ
유가는 달러 약세에 반등을 보이며 WTI 기준으로 0.63% 오른 배럴당 82.62달러에 거래를 마쳤습니다.

지난 금요일 뉴욕증시는 금리 인하 기대감이 강화되며 3대지수 모두 상승 마감했습니다.
이날 미국의 6월 PPI는 전월비 0.2% 상승하며 예상치 0.1%를 상회하며 시장을 순간 긴장시켰습니다.
하지만 이내 근원 PPI와 세부 내역에서 둔화 흐름이 확인되며 9월 금리인하에 대한 확신으로 바뀌면서 증시는 상승 흐름을 탔습니다.
이날도 로테이션 트레이딩이 이어지며 다우는 장중 사상 최고치를 기록했고 러셀2000도 1.1% 상승해 이번주 상승률이 6%에 육박했습니다.
다만 전일만큼 격렬하진 않아 M7 대형주는 애플, 엔비디아, 테슬라는 오르고 나머지 4종목은 하락하는 혼조세를 보였습니다. S&P500 11개 섹터 가운데 메타와 구글이 내려 커뮤니케이션만 하락, 나머지 10개 섹터가 오르는 전반적인 상승세는 이어졌습니다.
반면에 이날 어닝 시즌 포문을 연 대형 은행주 JP모건, 웰스파고, 씨티은행의 주가 흐름은 그닥 좋지 못했습니다.
채권 시장도 랠리를 이어갔는데요. 2년물 금리는 4.9bp 내린 4.456%, 10년물은 약보합으로 4.186%를 기록했습니다.
주말간 미디어를 통해 확인하셨겠지만 트럼프가 천운으로 피격을 피한 후 건재한 퍼포먼스를 보여주며 미국 대선의 추가 확실하게 기울었다는 인상을 받았는데요. 트럼프 당선 확률이 더 높아짐에 따라 장기물 수익률은 상대적으로 더 큰 상승 압력을 받을 수 있는 반면 연준의 금리인하 가능성이 높아짐에 따라 단기물 수익률은 낮아지면서 장단기 금리 역전화가 해소될 가능성이 높아지고 있습니다.
달러는 달러인덱스가 104.475를 기록하며 지난달 7일 이후 최저치를 기록했는데요. 엔화는 뉴욕 오전 장 초반 무렵 돌연 급등하는 현상을 이틀 연속 되풀이하며 일본 외환당국의 개입이 의심되는 가운데 '노 코멘트로' 입장을 이어갔습니다.
유가는 달러 약세에도 WTI 기준으로 0.5% 하락한 배럴당 82.21달러에 거래를 마쳤습니다.