미국 뉴욕 증시는 투자자들이 경기 둔화 조짐과 트럼프 대통령의 관세 예고에 민감하게 반응하며 일제히 하락했습니다. 장 초반만 해도 상승세를 보였지만, 미국 공급관리협회(ISM)의 7월 서비스업 PMI가 예상보다 크게 하락한 50.1로 발표되며 투자심리가 급격히 위축됐습니다. 특히 고용지수가 46.4로 두 달 연속 위축 국면에 머물렀고, 가격지수는 69.9로 급등하면서 스태그플레이션에 대한 우려가 고조됐습니다.

이날 발표된 서비스업 지표는 미국 경제의 70%를 차지하는 핵심 부문의 둔화를 의미하며, 증시 상승의 핵심 동력 중 하나가 흔들릴 수 있다는 불안감을 자극했습니다. 여기에 트럼프 전 대통령이 반도체와 의약품에 대한 고율 관세 부과를 예고한 점도 위험 회피 심리를 부추겼습니다. 실제로 유틸리티 업종이 1% 이상 하락했고, M7 가운데 아마존만 상승하고 나머지는 일제히 하락했습니다.

특징 종목으로는 AI 방산 분석 기업 팔란티어가 창사 이래 최초로 분기 매출 10억달러를 넘기며 주가가 이틀 연속 사상 최고치를 경신, 이날 7.9% 폭등했습니다. 반면 AMD와 스냅은 실적 부진으로 각각 시간 외 거래와 장중 급락을 경험했고, 캐터필러도 EPS 미달로 관세 부담이 반영됐다는 평가를 받았습니다.

채권 시장에서는 서비스업 지표 충격에 장단기 금리 방향이 엇갈리며 2년물 금리는 3.7bp 오른 3.718%, 10년물은 0.1bp 내린 4.197%를 기록했습니다.

외환시장에서는 달러가 ISM 발표 직후 약세를 보였으나 장 후반 보합권으로 돌아섰고, 달러인덱스는 98선 중반에서 횡보했습니다. 엔화와 스위스프랑은 강세, 위안화는 약세를 보였습니다. 트럼프가 인도와 스위스에 대한 관세 가능성을 언급하면서 외환시장도 정치적 변수에 촉각을 곤두세웠습니다.

국제유가는 OPEC+의 증산 발표와 경기 둔화 우려가 겹치며 4거래일 연속 하락했습니다. WTI는 배럴당 65.16달러로 1.7% 하락 마감했습니다.

뉴욕 증시는 하루 만에 반등에 성공하며 다시 상승 흐름을 되찾았습니다. 트럼프 대통령이 인도산 수입품에 대해 50%의 고율 관세를 부과하는 행정명령에 서명했지만, 애플의 대규모 미국 투자 발표와 함께 9월 금리인하가 기정사실화되면서 투자심리는 오히려 살아났습니다.

시장 반등의 중심에는 애플이 있었습니다. 트럼프 행정부와의 관계를 유지하며 관세 회피를 위해 향후 4년간 미국 내 6,000억달러 투자 계획을 내놓자 주가는 5% 이상 급등했고, 시가총액은 하루 만에 1,600억달러 이상 불어났습니다. 애플이 이끄는 상승 랠리는 M7 기술주 전반으로 확산돼 테슬라(+3.6%), 아마존(+4.0%), 엔비디아(+0.6%) 등 대부분이 강세를 보였고, 아마존은 자율주행 로보택시 사업부의 규제 통과 소식이 호재로 작용했습니다. 반면 마이크로소프트만 소폭 하락했고, AMD(-6.4%), 슈퍼마이크로컴퓨터(-18.3%), 스냅(-17.1%)은 실적 이슈로 급락했습니다.

연준 인사들은 일제히 7월 고용지표의 신호를 ‘경제 변곡점’으로 해석하며 비둘기파적 입장을 강화했습니다. 쿡 이사, 콜린스 보스턴 연은 총재, 카시카리 미니애폴리스 연은 총재 등이 인하 필요성을 공개적으로 강조했고, 금리선물시장은 9월 25bp 인하 가능성을 95% 이상 반영하며 사실상 확정 분위기입니다.
이에 2년물 금리는 소폭 내린 3.714%를 기록했지만 10년물 입찰 에서 응찰률이 1년만에 최저치를 기록하는 부진에 장기 금리는 상승하하며 10년물은 3.6bp 오른 4.232%, 30년물은 5.4bp 상승한 4.823%를 기록했습니다.

외환시장에서는 달러 약세가 두드러졌습니다. 달러인덱스는 연준 인사들의 발언 이후 98선 초반까지 떨어졌고, 유로/달러는 1.16대를 회복했습니다. 특히 트럼프–푸틴–젤렌스키 3자 회담 가능성이 외교적 긴장 완화 기대를 자극하며 유로화 강세를 이끌었습니다.

국제유가는 장중 러시아 제재 이슈로 한때 WTI 기준으로 66달러를 넘었지만, 트럼프 대통령의 "러시아와 큰 진전" 발언 이후 전쟁 완화 기대가 부각되며 1.24% 내린 배럴당 64.35달러로 5일 연속 하락 마감했습니다.